Реферат: Стpуктуpа стpахового pынка

                Несколько кэптивных компаний в настоящее время осуществляют страховой бизнес на других территориях и многими из них руководят из офшорных офисов, расположенных, например, на Бермудских или Багамских островах для получения дополнительной прибыли через налоговые льготы.

                Только самые крупные концерны стремятся создавать кэптивные компании.

3. ВЗАИМНЫЕ АССОЦИАЦИИ, ГАРАНТИРУЮЩИЕ ВОЗМЕЩЕНИЕ УБЫТКА

                Взаимные ассоциации, гарантирующие возмещение убытков отличаются от  взаимных компаний тем, что последние осуществляют страхование всего населения, в то время как  ассоциация, гарантирующая возмещение убытков, первоначально принимала к  страхованию риски от лиц, занятых в отдельной отрасли производства. В течение ряда лет многие ассоциации вынуждены были принимать к страхованию риски от всех граждан для того, чтобы иметь большую финансовую стабильность и широкую сферу страхуемых рисков и были реформированы во взаимные или холдинг - компании.

                Истинные взаимные ассоциации, гарантирующие возмещение убытка, выросли из профессиональных ассоциаций и представляют собой пулы, в которые платят взносы представители определенной профессии, и из которых при необходимости они могут получить средства  для возмещения убытков. Ассоциации были образованы, потому что стоимость коммерческого страхования для представителей отдельных профессий, исходя из имевшегося опыта требования ими возмещения ущерба, была  слишком высока, то есть их потребность в страховании не удовлетворялась коммерческим рынком этого времени.

                Например, такие  ассоциации в одно время были у фармацевтов, фермеров, мебельщиков и судовладельцев. Иногда у представителей определенной профессии было ряд ассоциаций и каждая принимала к страхованию риски в своем районе, например, у  фермеров в одном графстве или части  графств. В фонд платились взносы, исходя из тоннажа или стоимости, а в неблагоприятные годы к членам ассоциации обращались с просьбой внести дополнительные вклады, чтобы фонд был кредитоспособным. На практике, в крупнейшем регионе, где сохранились эти ассоциации (Морской рынок), не обращались к их членам за дополнительными взносами в течение многих  лет, хотя теоретически такая возможность могла возникнуть.

                Многие ассоциации превратились в обычные страховые компании.

И. АНДЕРРАйТЕРЫ СТРАХОВОЙ АССОЦИАЦИИ ЛЛОЙДА

                Ассоциация Ллойда насчитывает свыше 26000 членов, объединенных в приблизительно 400 синдикатов. Однако, имеет место тенденция на сокращение этого количества в более богатые члены, объединенные в крупные синдикаты. Эти синдикаты могут состоять только из нескольких членов, а в некоторых случаях - превышать тысячу.

                Каждым синдикатом руководит страховой агент, который назначает профессиональных менеджеров для работы на синдикат. Ниже мы рассмотрим, как этот андеррайтер осуществляет страховой бизнес от имени своего синдиката .А пока следует отметить, что члены ассоциации обычно не являются профессионалами в страховом деле. Они приходят из многих сфер жизни, включая представителей разных профессий, мира развлечений, аристократии и т. д. Каждый член ассоциации страховщиков, однако, полностью и лично ответственен за весь бизнес, осуществляющийся от его имени страховщиком синдиката.

                В виду этой неограниченной ответственности важно, чтобы строгие правила относились к любому лицу, желающему стать членом ассоциации андеррайтеров. Чтобы стать членом андеррайтеров ассоциации Ллойда лицо должно:

                1) иметь рекомендации других членов;

                2) вести дело с неограниченной личной ответственностью;

                3) удовлетворять Совет ассоциации Ллойда своей честностью в проведении финансовых операций;

                4) обеспечить страхование в утвержденной форме для того, чтобы пользоваться доверием корпорации Ллойда.

                В настоящее время в Великобритании член корпорации должен представить доказательства, что он имеет минимум 250000 ф.ст. и часть из них положена на депозит корпорации Ллойда;

                5) вносить полученную сумму страховых взносов в Траст - фонды в соответствии с Актами доверия, одобренными департаментом торговли и промышленности и Советом ассоциации Ллойда, из которых могут оплачиваться только требования о возмещении ущерба, расходы и прибыль;

                6) ежегодно предъявлять отчеты по страхованию независимым аудиторам, которые требуют, чтобы активы андеррайтеров были достаточными для обеспечения их ответственности за все виды страхования;

                7) отчислять часть страховых взносов в центральный фонд, направленный на обеспечение ответственности любого члена ассоциации андеррайтеров на тот случай, если финансовых средств и личного имущества андеррайтера будет недостаточно для выполнения своих обязательств. Этот центральный фонд направлен на защиту андеррайтера, который в полной мере несет личную ответственность за свое благосостояние; он также направлен на защиту страхователя

К. ПОСРЕДНИКИ

                Посредниками на  страховом рынке являются  страховые брокеры, агенты, консультанты и многие другие  люди, работающие на разных должностях. В некоторых отношениях все они немного отличаются тем, что они делают, как они это делают, а также степенью ответственности за свои действия.

                Мы рассмотрим деятельность каждого из них немного позже, но пока несколько слов о их "деятельности" не будут лишними. Агент работает по поручению другого лица, а поэтому он должен работать честно и добросовестно. В страховании есть особая проблема, так как агент действует, как правило, от имени страхователя, но также в некоторых случаях может работать на  страховщика (это не относится к брокерам ассоциации Ллойда, которые являются агентами страхователя). Единственное исключение имеет место там, где они выступают в качестве "законных должностных лиц" или "делегированных полномочных структур". Страхователь поручает агенту оформить для него страхование у страховщика. Когда страховщик задает дополнительные вопросы или агент заполняет бланк заявления о страховании для страхователя и располагает информацией, касающейся его, то эта информация не должна быть скрыта.

                С другой стороны, когда страховщик отправляет агенту документы, но еще не был уплачен взнос (если это агентство кредитной информации), то агент хранит документы по поручению страховщика. В такой ситуации агент является агентом страховщика. В любом случае именно страховщик платит посреднику комиссионные за предложенный к страхованию риск.

Агент

                Как было сказано выше, действующий в соответствии с законом агент - это лицо, которое действует на благо другого лица, но в страховании этот термин обычно ограничивается лицом или фирмой, основное занятие которых находится в другой сфере. Например, агентов по продаже недвижимости, агентов фирмы, бухгалтеров, владельцев гаражей и строительные общества можно назвать агентами, так  как их клиенты могут требовать страхового обеспечения, а эти посредники могут организовать.

Брокер

                Брокер - это физическое лицо или фирма, которые занимаются страхованием исключительно через страховщиков.

Есть 2 категории брокеров:

                а) Брокеры ассоциации Ллойда: это люди, которым разрешено осуществлять страховой бизнес только в этой ассоциации (см. ниже). Он также осуществляет бизнес на рынке компании;

                б) другие брокеры (так называемые "брокеры").

                Представители обеих категорий являются профессионалами своего дела. Они должны быть зарегистрированы в соответствии с Законом 0  страховых Брокерах, принятом в 1977 году.

                Обычно они работают в качестве представителей страхователей (брокеры Ллойда всегда выполняют эти функции) и обычно поощряются более высокими комиссионными, чем агенты. Называя себя брокерами, они считают себя экспертами в области страхования и имеют большие обязательства перед клиентами, чем агенты. Они наделены правом осуществлять определенные виды страхования, например, страхование механизированных транспортных средств, и в некоторых случаях могут оформлять простые полисы, например, полис на время путешествия и на страхование домашнего имущества.

                Страхователь может получить у брокера независимый совет по широкому кругу вопросов, касающихся страхования, часто без прямых затрат для себя. Например, брокер убедит в необходимости страхования, посоветует лучший вид его и ограничения по нему, лучший рынок, порядок  выдвижения требований возмещения ущерба, обязанности, возлагаемые на  страхователя по условиям полиса и он (брокер) будет держать страхователя в курсе последних изменений на рынке.

                Брокер стремится предоставить как можно больше услуг и свести к минимуму риски, которым может быть подвержен страховой бизнес. Это называется управлением риска. С точки зрения страховщиков переговоры с брокерами ведутся легче и скорее, поскольку детального обсуждения требуют только сложные вопросы или особые требования, это экономит время и деньги на решение рутинных проблем.

Брокеры Ассоциации Ллойда

                Брокеры Ассоциации Ллойда выполняют те же функции, что и обычный брокер, но если лицо желает застраховаться в этой Ассоциации, то страхование должно быть осуществлено только брокером Ассоциации Ллойда. Комитет Ассоциации не только утверждает ее членов, но также и своих  брокеров. Они должны удовлетворять Комитет с точки зрения их профессионализма, честности и финансового положения. После утверждения они могут писать слова "Ллойд" на бланках официальных писем и на именных табличках.

                Брокер Ллойда  представляет страхователя в делах с андеррайтером. Хотя только утвержденные брокеры имеют право входить в операционный зал страхового объединения Ллойда и осуществлять страховой бизнес, в остальном брокеры Ллойда в делах со страховыми компаниями выполняют те же функции, что и другие страховые брокеры.

Страховой консультант

                Другой категорией посредника является страховой консультант, который выполняет ту же работу, что и страховой брокер. Если он не называет себя страховым брокером, то не обязан регистрироваться в соответствии с Законом 0 страховых Брокерах, принятым в 1977 году. Однако, консультанты, занимающиеся страхованием жизни, подчиняются одному из саморегулирующих органов, созданных в результате принятия в 1986 году Закона о финансовой службе. Большинство из них являются представителями финансовых посредников и брокерской саморегулирующей ассоциации. С целью реализации общих полисов Ассоциацией Британских страховщиков был издан новый кодекс практической деятельности для посредников, которые не являются зарегистрированными брокерами.

Агент индустриального страхования

                Фирмы, осуществляющие индустриальное страхование и общества взаимного страхования привлекают людей, которые ходят по домам держателей полисов и собирают еженедельные взносы, а  также стремятся оформить как можно большее количество полисов. Они отличаются от всех остальных посредников. В данном случае их привлекает к работе страховая компания, но они не выполняют функции посредников.

Л. САМОСТРАХОВАНИЕ

                Альтернативой покупке страхового полиса на рынке или как  дополнение к нему, когда определенная часть риска не застрахована на рынке, некоторые государственные органы и промышленные концерны формируют фонды для возмещения убытков по страхуемым рискам. Так как риск страхуется внутри организации, то рыночные операции купли - продажи не совершаются. Но такие меры воздействуют на движение страховых фондов на рынке в общем и на уровень взносов организации,  которая несет ответственность за возмещение ущерба по первому требованию (это называется излишком или франшизой. По отношению к очень большой сумме обычно используется термин "франшиза").

                Организации приняли решение самостраховаться, потому что они понимают, что владеют большими финансовыми средствами и не хотят потерять их, а также потому, что размер взносов в резервный фонд ниже чем уровень коммерческих взносов, так как они экономят на административных расходах и прибыли страховщика.

Пример

                Владельцы государственного парка грузовых автомобилей, формирующие значительные финансовые ресурсы для содержания и ремонта транспортных средств в оперативно размещенных мастерских могут решить, что для них более рентабельно прибегнуть к  самострахованию риска нанесения ущерба транспортным средствам и разместить на страховом рынке только риски по отношению к третьей стороне, от огня и кражи.

                Между самострахованием и отказом от страхования имеются четкие различия. В случае отказа от страхования организация, независимо от присутствия или отсутствия риска, не принимает никаких мер, чтобы защитить себя от возможного ущерба. Может так  случиться, что  в очень большом концерне (например, национализированном предприятии или местном органе управления) возмещение многих ущербов может быть включено в общие эксплуатационные расходы.

Преимущества самострахования следующие:

                а) размеры взносов должны быть ниже, так  как отсутствуют затраты на выплату комиссионных брокерам, на содержание администрации страховщиков и не предусматривается их валовая прибыль;

                б) доход от инвестирования средств фонда принадлежит страхователям. Он может быть использован на увеличение фонда или уменьшение поступлений от взносов в будущем;

                в) размер взносов страхователей не увеличивается благодаря отсутствию требований о возмещении убытков других фирм;

                г) существует прямой стимул уменьшать и контролировать риск убытков;

                д) не возникает споров со страховщиками по вопросу требований о возмещении убытков;

                е) поскольку решение о самостраховании ограничивается крупными организациями, то у них будет квалифицированный штат страховых работников, который будет распоряжаться этим фондом;

                ж) прибыль от функционирования фонда увеличивается в пользу страхователя.

Недостатки самострахования следующие:

                а) катастрофические убытки, какими бы отдаленными они ни были, все же могут иметь место, что повлечет за собой ликвидацию страхового фонда и даже вынудит организацию прекратить свою деятельность;

                б) хотя организация в состоянии оплатить любой отдельный ущерб, совокупный эффект нескольких ущербов, нанесенных в течение одного года может иметь такие же последствия как один катастрофический ущерб, особенно в первые годы после образования фонда;

                в) капитал следует вложить как можно быстрее, однако, и реализованные инвестиции могут не обеспечить такую же высокую прибыль, как это было бы возможно при лучшем размещении инвестиций, имеющихся в распоряжении страховой компании;

                г) возможно возникнет необходимость увеличить штат страховых работников за дополнительную плату;

                д) утрачена возможность привлекать технических специалистов для консультаций по вопросам избежания рисков. Эксперты страховщиков будут иметь большой опыт по сравнению со многими фирмами, и эти знания могут приносить пользу страхователям;

                е) статистика обращений за возмещением убытков этой организации будет основываться на ограниченной базе данных, что затруднит прогнозирование будущих расходов по возмещению убытков;

                ж) может иметь место критика со стороны акционеров и других структурных подразделений: *      по поводу перевода крупных сумм капитала для создания фонда и по поводу размера дивидендов за год;

*             по поводу низкой прибыли от инвестирования средств по сравнению с прибылью, которую можно получить при вложении того же объема капитала в производственную сферу организации;

                з) в период финансовых затруднений может возникнуть соблазн взять займ из этого фонда, тем самым подрывая уверенность, которую он обеспечивал.

*             эти трудности могут быть переложены на руководителей фонда для возмещения ущербов, которые находятся вне страхования, что приведет к уменьшению фонда, созданного для финансирования определенных целей и тем самым затруднит анализ движения страхового фонда;

                и) основной принцип страхования, то есть рассеивание риска не будет реализован;

                к) взносы, вносимые в фонд не облагаются корпорационным налогом, в то время как премиальные выплаты облагаются.

М. ПЕРЕСТРАХОВАНИЕ

                Страховщик, окончательно решив, что он готов понести убытки в случае крупного ущерба оказывается перед выбором. Он может отказаться от страхования риска, согласиться принять часть его (сострахование) или принять его с целью перестрахования. Важно знать, что страховщик сталкивается с той же проблемой, что и страхователь - разделить свой риск так, чтобы не пострадать от ущерба, который может быть катастрофическим. При  состраховании страховщики разделяют риски (таким же образом как это делают андеррайтеры ассоциации Ллойда). В таких "лидер" оформляет полис, рассматривает изменения в условиях страхования, возобновления его, а также занимается решением выдвигаемых требований возмещения ущерба. Сострахование отличается от перестрахования лишь тем, что страхователь вступает в отношения, с каждым страховщиком, чье имя отражено в полисом документа. В перестраховании страховщик сам полностью несет ответственность перед страхователем, потому что он (страховщик) организовал перестраховку, и банкротство перестраховщика не может поэтому затронуть интересы страхователя.

Н. РЫНОЧНЫЕ АССОЦИАЦИИ

                На страховом рынке функционирует много ассоциаций - только описание нескольких из них приводится ниже.

Ассоциация Британских страховщиков

                Ассоциация Британских страховщиков была создана 1 июля 1985 года и взяла на себя функции многих отдельных организаций, которые обслуживали различные сферы страховой индустрии в течение многих лет. Среди них была и Британская страховая Ассоциация. В эту новую ассоциацию вошли:

*             Ассоциация офисов по страхованию от несчастных случаев;

*             Британская страховая ассоциация;

*             Комитет офисов по страхованию от пожара (смотри ниже Совет по предотвращению потерь);

*             Ассоциация офисов по индустриальному страхованию.

                Управление Ассоциацией Британских страховщиков осуществляется Правлением, имеющим своего Председателя, который, как правило, занимает этот пост в течение 2 лет.

                Компании - члены группируются в два Совета: общий страховой Совет и Совет по страхованию жизни. Они работают в зависимости от вида страхового бизнеса. Секретариат находится в главном здании, то есть в Алдермари Хаус в Лондоне.

                Комитеты и рабочие группы экспертов являются основой АБС. Некоторые из них занимаются отдельными аспектами, например, страхованием домашнего имущества, механизированных транспортных средств, пенсий и отчитываются перед Общим страховым Советом или Советом по страхованию жизни, а другие - такими аспектами, как гражданские дела или инвестирование, решают вопросы, касающиеся всего страхового бизнеса.

                Хорошие рабочие отношения с Правительством и отделами гражданской службы, как считают, имеют жизненно важное значение, а тесные отношения и консультации с ними по политическим вопросам, очевидно, имеют первостепенное значение. Программа общественных отношений в Великобритании предоставляет информацию потребителям и школам. Большое значение придается 11 региональным офисам, которые охватывают всю Великобританию.

                Короче говоря, Ассоциация Британских страховщиков является главной профессиональной ассоциацией на рынке страховых компаний. Ее целью является:

                1) защитить и отстаивать интересы ее членов;

                2) принимать конкретные меры в случае, если интересы ее членов ущемляются действиями любого правительственного органа или другой организацией;

                3) сотрудничать с другими ассоциациями, имеющими аналогичные цели.

Совет по предотвращению потерь

                Совет по предотвращению потерь был создан в 1985 году Ассоциацией Британских Страховщиков и ассоциацией Ллойда и в настоящее время включает:

*             Технический центр по предотвращению потерь;

*             Сертификационное управление по предотвращению потерь;

*             Национальный Совет по утверждению систем безопасности.

Ассоциация защиты от пожаров

                Совет по предотвращению потерь разрабатывает стандартные нормы и критерии разработки противопожарных средств. Сертификационное управление по предотвращению потерь одобряет и удостоверяет противопожарную продукцию и  средства безопасности, такие как стройматериалы, сигнальное оборудование и приборы обнаружения, огнетушители, огнеупорные двери и бронсбойты. Национальный совет по утверждению системы безопасности является в Великобритании регулирующим органом, ответственным за утверждение  установок обеспечивающих систему безопасности и фирм, связанных с работой центральных мониторинговых станций. Список утвержденных этим советом фирм публикуется ежегодно. Ассоциация защиты от пожара предоставляет квалифицированные консультации по вопросам пожарной безопасности. Она издает журнал "Предотвращение пожаров" и организует большое количество подготовительных семинаров и курсов.

Бюро автомобильных страховщиков

                Как было сказано выше Закон о дорожном движении требует, чтобы пользователи транспортных средств страховали ответственность перед третьими лицами и другими пользователями дорог. Цель - обеспечить получение компенсации лицами, которые пострадали от нанесенного им ущерба, травмы или смерти. Однако, маловероятно, что пострадавшая сторона получит страховку в следующих случаях:

                а) когда водитель не имеет страхового полиса;

                6) когда водитель, а, следовательно, и его страховщик не могут быть обнаружены, то есть, когда водитель скрывается с места происшествия;

                в) когда страховщик прекращает свою деятельность (в этом случае удовлетворяется очень малая часть требования о возмещении убытков и на это могут уйти годы).

                БАС было создано в 1946 году в результате достигнутой между автомобильными страховщиками и правительством договоренности с целью создания централизованного фонда, поддерживаемого страховщиками, из которого пострадавшие могут получить компенсацию в приведенных выше случаях, если они не могут добиться удовлетворения своих требований о возмещении убытков, по правилам гражданского законодательства. Тогда БАС пытается найти водителя, но на практике это случается очень редко.

                Другой функцией БАС является предоставление гарантий иностранным правительствам выполнения автомобильными страхователями условий страховых сертификатов, выданных ими для поездки за рубеж.

Британская страховая и инвестиционная ассоциация брокеров

                Британская страховая и инвестиционная ассоциация брокеров была создана  в 1977 году и состояла из  более, чем  3800 зарегистрированных страховых брокеров. Деятельность этой ассоциации направлена на  то, чтобы точка зрения ее членов учитывалась при разработке законов, а также на улучшение страховой практики в рамках ЕС. Кроме того, она осуществляет исследовательскую работу, назначает членов в совместные комитеты, способствует обучению на всех уровнях работников брокерской профессии, обеспечивает форум для обсуждения проблем по различным видам страхования, налогообложения и учета, общественных отношений и потребительского кредита.

                Она также занимается потребительскими исками и предоставляет технические рекомендации своим членам.

                С 1 января 1988 года она стала носить название Британская страховая и инвестиционная ассоциация брокеров и принимает в свои члены инвестиционных посредников при условии, что если они будут также заниматься общим страхованием, то  обязаны зарегистрироваться в Регистрационном Совете страховых брокеров.

ТЕСТ № 3

                На выполнение этой работы дается полтора часа. Дайте ответы на все 8 вопросов задания А. Выберите два вопроса в задании Б.

                Задание А

                Дайте ответ на все вопросы этого задания.

1. Что такое страховой рынок?

2. Что такое самострахование?

3.  Дайте определение понятия "посредник".

4. Что представляет собой страховая холдинг- компания?

5. Что такое взаимная страховая компания?

6. Кто такой брокер Ллойда?

7. Укажите два недостатка самострахования.

8. Почему страховщики занимаются перестрахованием?                       

                Задание Б

                Дайте ответы на любые два вопроса, но вопросы Б3 и Б4 могут быть выбраны лишь в комбинации с вопросами Б1 и Б2.

Б1 Опишите работу Ассоциации Британских Страховщиков.

Б2 Опишите работу Бюро Автомобильных страховщиков.

Б3 Объясните роль разного рода посредников на страховом рынке.

Б4 Каковы основные различия между страховым агентом и брокером?

8. ЛИЧНОЕ СТРАХОВАНИЕ

А. Страхование жизни

Б. Основные виды договоров страхования жизни

В. Другие виды договоров страхования жизни

Г. Постоянное страхование здоровья

Д. Аннуитеты

Е. Индивидуальные пенсии

Ж. Схемы профессионального страхования

З. Другие виды личного страхования

И. Страхование, связанное с инвестициями

К. Страховые бонды доходов и некоторые другие специализированные      договоры страхования

Л. Оценка активов и бонусы

М. Актуарные принципы страхования жизни

Н. Принятие страхований (андеррайтинг)

О. Претензии в случае смерти

П. Наступление срока

Р. Приложение

А. СТРАХОВАНИЕ ЖИЗНИ

А1. Застрахованная жизнь

            Договоры страхования жизни, как это можно заключить из их названия, основываются на жизни конкретного лица - застрахованной жизни, и страховая сумма должна быть выплачена в случае смерти этого лица. Поэтому в самом начале переговоров лицо, в отношении жизни которого предстоит заключить договор, должно быть названо, и риск смерти в течение срока действия договора оценен. Термином страхователь обозначается лицо, которое заключает договор страхования и является первоначальным владельцем полиса.

            Договоры страхования жизни могут подразделяться на следующие категории:

     договоры в отношении собственной жизни, по которым страхователь и жизнь, лежащая в основе договора, принадлежит одному и тому же лицу. Например, кормилец семьи может заключить такой договор, чтобы обеспечить своих иждевенцев в случае своей преждевременной смерти;

     договоры в отношении жизни другого лица; в этом случае договор страхоания заключается в отношении жизни другого поименованного в договоре лица, конечно при условии, что имеется страховой интерес в отношении жизни этого третьего лица. Так, например, иждивенец может заключить договор страхования в отношении жизни лица, которое его материально поддерживает.

            Большинство договоров по страхованию жизни принадлежит к первой категории.

А2. Договоры совместного страхования жизни

            Другая форма страхового покрытия позволяет заключение договора двумя страхователями; к ней обычно прибегают супружеские пары в отношении их жизней совместно. Теоретически вполне возможно страховать большее число жизней, если существует страховой интерес. Эти виды договоров совместного страхования жизни заключаются на основе либо принципа первой смерти, либо принципа второй смерти.

            По договору совместного страхования жизни, заключенному по принципу первой смерти, страховая сумма выплачивается в случае смерти первого из двух застрахованных лиц (жизней). Договор срочного страхования жизни по принципу первой смерти и договоры страхования доходов семьи применяются в целях защиты семьи, а договоры смешанного страхования жизни по принципу первой смерти обычно используются в связи с договорами на приобретение дома.

            Договор совместного страхования жизни по принципу второй смерти, иногда называемый договором совместного страхования жизни последнего пережившего, часто используется для того, чтобы предусмотреть средства для уплаты налога на наследство, а иногда - и в инвестиционных целях.

            Договор по принципу первой смерти будет более дорогим, чем договор по принципу второй смерти, так как выплата претензии по нему наступит раньше, и, следовательно, уплаченные премии (страховые взносы) и доходы от инвестиций будут по нему меньше, чем на момент второй смерти в более позднее время.

Б. ОСНОВНЫЕ ВИДЫ ДОГОВОРОВ СТРАХОВАНИЯ ЖИЗНИ

            Говоря самым общим образом, люди заключают договоры страхования либо с целью обезопасить своих иждевенцев в случае постигшего их несчастья вследствие своей преждевременной смерти, либо в инвестиционных целях, чтобы обеспечить некоторые будущие  финансовые потребности.

            Договоры подразделяются в основном на три различных вида:

- срочное страхование (страхование на срок);

- пожизненное страхование;                                 

- смешанное страхование.                         

            Срочные страхования заключаются исключительно для обеспечения на случай возможной смерти, если она произойдет в течение оговоренного в договоре периода времени. Если смерть не наступит в течение этого периода, то никакая выплата по договору не производится, и страхователь не получает какого-либо дохода от своих премий. По этой причине страховые премии могут удерживаться на весьма умеренном уровне, так как они уплачиваются в целях предоставления исключительно покрытия страхования жизни, и не будут совсем уплачиваться, если застрахованная жизнь переживет срок договора.

            Договоры пожизненного страхования заключаются главным образом ради страховой защиты, которую они предоставляют. Страховая сумма подлежит выплате в случае смерти застрахованной жизни. Поскольку эти договоры являются долгосрочными договорами, постольку имеется инвестиционный элемент, и на какой-то стадии по этому договору должна быть произведена выплата (в отличие от договора срочного страхования). Такие договоры приобретают наличную денежную стоимость (стоимость выкупа) обычно после уплаты премий в течение двух или трех лет.

            Смешанные страхования являются более прозрачными в качестве инвестиционных договоров. Они предназначаются для выплаты страховой суииы в установленной время в будущем или в случае смерти, если она наступает раньше этого срока. Поэтому они имеют встроенный элемент страховой защиты. Они приобретают стоимости выкупа точно таким же образом как и договоры пожизненного страхования.

Б1. Инвестиционные договоры

            С точки зрения владельца полиса при срочном страховании не содержится какого-либо инвестиционного элемента в премиях. Эти договоры предназначены только для целей страховой защиты, и, так как покрытие предоставляется на ограниченный период времени, выплата страховой суммы страховым обществом не является неизбежной.

            Договоры смешанного и пожизненного страхования могут быть:

-договорами без участия в прибыли, предусматривающими только гарантированную сумму (доход) или

-договорами с участием в прибыли, содержащими компонент, связанный с результатами деятельности (прибылями) страхового общества.

Б2. Договоры с участием в прибыли

            Этот вид страхового договора позволяет страхователю участвовать в прибылях общества страхования жизни. Каждый год страховое общество будет производить оценку своих активов и пассивов, и из полученной прибыли оно будет назначать бонус или часть прибыли в пользу владельцев полисов в форме увеличения страховой суммы. Эта дополнительная сумма подлежит выплате только по наступлении срока или смерти застрахованной жизни.

            Практика в отношении бонусов весьма различна, но здесь достаточно заметить, что они обычно распределяются ежегодно в форме объявленного процента от страховой суммы. Этот бонус может исчисляться просто от страховой суммы или от итоговой суммы страховой суммы и ранее объявленных бонусов.

            В дополнение к этому, страховое общество может объявлять окончательный бонус, который подлежит выплате при прекращении договора в результате претензии или наступления его срока.

            Как мы видели ранее, договоры пожизненного страхования и смешанного страхования также имеют стоимость выкупа, и эта последняя будет включать элемент, принимающий в расчет наросшие бонусы, хотя по своей величине он будет меньше, чем объявленная реверсивная стоимость, и обычно не будет включать окончательный бонус.

            Если резюмировать, то договор с участием в прибыли предлагает:

      гарантированную сумму в случае смерти или наступления срока договора;

     годовые бонусы;

     окончательный бонус, который добавляется при наступлении срока договора или в случае смерти застрахованной жизни;

     стоимость выкупа, включающую некоторый элемент годовых бонусов.

            Страховые премии, вероятно, будут выше, чем по договору без участия в прибыли с аналогичной базовой страховой суммой, отражая более высокие выплачиваемые пособия.

Б3. Договоры, связанные с инвестициями в юнит-трасты

            Договоры, связанные с инвестициями в юнит-трасты были введены в качестве способа предложить инвесторам договоры, которые непосредственно связаны с результатами инвестиций. Это достигается посредством формальной связи стоимости юнитов договора со специальным юнитизированным фондом, управляемым обществом страхования жизни, или с юнитами юнит-траст-фонда.

            Все или часть страховых премий используются для приобретения юнитов в фонде по цене, действующей в это время. Будущая стоимость договора в таком случае колеблется вместе со стоимостью юнитов. Хотя договоры получают выгоду, когда рынок является устойчивым, важно помнить, что также возможно падение стоимости договора.

            На данной стадии нет необходимости выходить за пределы основного принципа этого вида инвестиционного договора.

Б4. Срочное страхование

            Как мы только что видели, срочное страхование является самой основной формой договора страхования жизни, покрывающего обусловленный период времени. Однако имеется ряд вариантов этого вида договора, а именно:

     срочное страхование с выравненной (постоянной) премией;

     возобновляемое срочное страхование;

     конвертируемое срочное страхование;

     срочное страхование с убывающей страховой суммой;

     срочное страхование с возрастающей страховой суммой;

     договоры страхования дохода семьи;

     договоры страхования дохода семьи с возрастающей страховой суммой.

            Давайте сравним страховые премии и выплаты (пособия) по каждому из них и рассмотрим, когда уместно применение каждого из них.

Б4А. Срочное страхование с выравненной премией

            Это самая простая форма срочного страхования и самая дешевая, так как в обмен на премии, которые остаются постоянными в течение всего срока действия договора, общество страхования жизни обязуется выплатить страховую сумму в случае смерти застрахованной жизни до даты истечения договора. С наступлением даты его истечения, договор уже не имеет никакой стоимости.

            Главными чертами этого типа договора являются:

     низкая страховая премия;

     страховое покрытие предоставляется на обусловленный период времени;

     премии и страховая сумма являются твердыми (фиксированными);

     не имеется стоимости выкупа или наличной денежной стоимости;

     по истечении срока действия договора выплаты не производятся;

     договор прекращается по истечении льготных дней, если не уплачены премии.

            Наиболее вероятное применение для этого вида договоров - это погашение неоплаченного займа в случае смерти.

Б4Б. Возобновляемое срочное страхование

            Этот вид срочного страхования отличается тем, что по выбору страхователя договор может быть возобновлен с даты его прекращения, причем новые свидетельства о состоянии здоровья не требуются. Может быть установлен максимальный предел возраста, вероятно, 65 лет для использования этого опциона.

            При возобновлении премия увеличивается с учетом возраста застрахованной жизни, и  предоставляется опцион следующего возобновления в конце периода.

            Основные черты этого вида страхования:

     период действия договора может быть продлен без представления свидетельства о состоянии здоровья;

     договор может быть аннулирован или продлен с каждой даты истечения срока;

     премии возрастают в соответствии с возрастом застрахованной жизни на время возобновления.

            Вместо заключения договора срочного страхования на 20 лет человек в возрасте 45 лет может заключить возобновляемый пятилетний срочный договор, который предоставит ему опцион возобновления каждые пять лет.

Б4В. Конвертируемое срочное страхование

            Это форма срочного страхования с выравненной премией, которая предоставляет страхователю опцион конвертирования всего или части договора в договор пожизненного или смешанного страхования в любое время в течение срока его действия. Страховая премия будет исчисляться на основе тарифов по пожизненному или смешанному страхованию для возраста лица, жизнь которого застрахована.

            Следует помнить следующие особенности этого страхования:

     имеется опцион конвертирования в пожизненное или смешанное страхование в любое время;

     договор может быть конвертирован частично или полностью;

     страховые премии несколько выше, чтобы покрыть расходы по конверсии.

            Этот вид договора может использоваться в качестве обеспечения займа, и опцион конверсии добавлен, чтобы обеспечить будущую возможность использования договора с целью создания возможного элемента накопления в будущем.

Б4Г. Срочное страхование с убывающей страховой суммой

            По этому виду страхования предусматривается ежегодное уменьшение страховой суммы на указанную величину до тех пор, пока она не будет равна нулю в конце периода (срока) страхования.

            Следует заметить следующие особенности:

     страховые премии остаются постоянными;

     установленный период уплаты премий может быть короче, чем полный срок договора с тем, чтобы избежать соблазна прекратить договор (посредством неуплаты премий) как только страховая сумма будет сильно сокращена;

     премии могут быть ниже, чем по срочному страхованию с выравненной премией или их уплата будет осуществляться в течение сокращенного периода времени.

            Этот вид договора обычно используется для покрытия убывающего по времени долга, как например, при погашении неоплаченной основной суммы долга по ипотечной закладной при покупке дома; в таком случае страховая сумма может уменьшаться такими же темпами, как и неоплаченная сумма долга.

Б4Д. Срочное страхование с возрастающей страховой суммой

            Этот вид страхового покрытия был введен в качестве противодействия последствиям инфляции, которая уменьшает реальную сумму покрытия, так как деньги обесцениваются (их стоимость падает) со временем. Это может быть достигнуто либо путем ежегодного увеличения страховой суммы на обусловленный процент, либо путем предложения краткосрочных договоров, которые могут быть возобновлены с увеличенной страховой суммой. Идеальным решением было бы индексирование величины выплат (пособий) по договору, связанное с соответствующим индексом.

            Основными особенностями этого вида договора являются:

     сумма страхового покрытия может быть увеличена в течение срока страхования без медицинского освидетельствования;

     страховые премии будут увеличиваться в соответствии с величиной страховой суммы;

     премии будут исчисляться в соответствии с возрастом при возобновлении;

     первоначальные премии выше, чем по равнозначному срочному страхованию с выравненной премией;

     страхование может обычно продолжаться до возраста 60-65 лет.

            В последние годы стало более затруднительно получать эти договоры из-за ВИЧ-инфекции и приобретенного синдрома иммунодефицита (СПИД).

Б4Е. Договоры страхования дохода семьи

            Этот вид страхования, как это свидетельствует из его названия, предназначен для обеспечения дохода семьи в случае смерти ее кормильца. В действительности основная сумма пособия на случай смерти выплачивается в форме периодических платежей до даты истечения договора. Иногда преобразованная стоимость или твердая сумма будет выплачиваться при наступлении смерти вместо периодических платежей.

            Это сравнительно дешевая форма страхового покрытия, так как чем ближе застрахованная жизнь приближается к датам истечения, тем меньшее число периодических платежей, вероятно, будет выплачено, а если застрахованная жизнь переживает срок договора, то страховщик ничего не должен платить.